eGospodarka.pl

eGospodarka.plFinanseArtykułyAnalizy i komentarze › Rynek akcji, walut i surowców 17-21.10.16

Rynek akcji, walut i surowców 17-21.10.16

2016-10-24 09:16

Rynek akcji, walut i surowców 17-21.10.16

Wykres 1. Kontrakty na indeks S&P500 w układzie dziennym © fot. mat. prasowe

PRZEJDŹ DO GALERII ZDJĘĆ (9)

S&P500 - W krótkiej perspektywie możliwa jest konsolidacja w rejonie 2127-2138 pkt. Przebicie oporu w rejonie 2138 pkt. otwiera drogę do powrotu do oporu w okolicy 2156-2168 pkt. W przeciwnym wypadku gdyby doszło do przełamania wsparcia w rejonie 2127 pkt. możliwy jest spadek do 2117 pkt. i niżej do 2100-2108 pkt.

Przeczytaj także: Rynek akcji, walut i surowców 10-14.10.16

EUR/USD - W ciągu kilku sesji oczekuję spadków do wsparcia w okolicy 1.08 USD. Po obronie wsparcia możliwe jest korekcyjne odbicie. Opór znajduje się w okolicy 1.0970 USD. W dalszej perspektywie ryzyko spadków w rejon 1.0460-1.0520 USD.
Złoto - Odbicie z piątkowego dna jest w mojej ocenie korekcyjne. W dalszej perspektywie oczekuję na spadki w rejon październikowego dna. Po jego przełamaniu możliwe są spadki do wsparcia w okolicy 1205-1215 USD.
Ropa - Odbicie z piątkowego dna powinno byc korekcyjne. W dalszej perspektywie oczekuję na kolejną falę spadków. Kluczowe wsparcie jest w okolicy 48.80 USD. Przełamanie wsparcia wygeneruje sygnał do większej przeceny. W przeciwnym wypadku możliwe są dalsze wzrosty.

Rynek akcji w USA, krótki termin (kontrakty S&P500)


S&P500 - W ubiegłym tygodniu doszło do wzrostu. W czwartek nie udała się próba przebicia oporu w rejonie 2138 pkt. Dzienne maksimum wypadło na poziomie 2144.25 pkt. Potem doszło do spadków. W piątek z kolei nie udała się próba przebicia wsparcia w okolicy 2127 pkt. Dzienne minimum wypadło na poziomie 2123.75 pkt. Po godzinie 16-tej nastąpiło odbicie, zamknięcie wypadło wysoko na poziomie 2136.0 pkt. (wykres 1).

fot. mat. prasowe

Wykres 1. Kontrakty na indeks S&P500 w układzie dziennym

Zamknięcie wypadło wysoko na poziomie 2136.0 pkt.


W krótkim terminie możliwa jest konsolidacja w rejonie 2127-2138 pkt. Przełamanie bariery w okolicy 2138 pkt. otwiera drogę do silnego oporu w rejonie 2156-2168 pkt. Przełamanie wsparcia w rejonie 2127 pkt. może skutkować spadkami do wsparcia w okolicy 2117 pkt. i niżej do 2100-2108 pkt. Sądzę, że próba przełamana tego wsparcia się nie uda i dojdzie do trwalszego odbicia.

Gdyby doszło do przełamania kluczowego wsparcia w rejonie 2100 pkt., to grożą nam spadki do poziomu 1800 pkt. (wykres 1, czerwona linia).

Perspektywa długoterminowa
Przejdźmy do perspektywy długoterminowej. Od jesieni 2011 roku indeks wzrósł o blisko 100%. FED wpompował w system finansowy ogromne pieniądze, które doprowadziły do powstania bańki na rynku. Pieniądze te nie wpłynęły na znaczną poprawę sytuacji w realnej gospodarce. Podwyżka stóp procentowych jest możliwa na grudniowym posiedzeniu FED.

fot. mat. prasowe

Wykres 2. Kontrakty na indeks S&P500 w układzie tygodniowym

FALA 3 skończyła się w maju 2015 roku na poziomie 2134 pkt.


FALA 3 skończyła się w maju 2015 roku na poziomie 2134 pkt. (wykres 2,). Spadki ze szczytu z maja 2015 roku są tylko dużą korektą płaską (A-B-C), w ramach wielomiesięcznej fali czwartej (FALA 4). Wzrosty z lutowego dna są falą pierwszą (1). Po kilkutygodniowej korekcie (2) wkroczyliśmy w falę trzecią (3). Skończyła się ona w połowie sierpnia na poziomie 2191 pkt. Jej zasięg jest niewielki i wynosi 209 punktów (fala pierwsza miała długość 300 punktów).

Obecnie możemy znajdować się w fali czwartej, albo już rozpoczęła się fala piąta, która może potrwać do listopada br.
Scenariusz wzrostowy przestanie być realizowany gdyby w ciągu najbliższych dni doszło do spadków poniżej wsparcia w rejonie 2100 pkt.

Po pojawieniu się z tegorocznego dna dużej 5-falowej struktury w ramach FALI 5 rynek będzie gotowy do zakończenia trwającego już 7 lat trendu wzrostowego. Przebicie szczytu fali trzeciej na poziomie 2191 pkt. wygeneruje sygnał do spadków. Kolejny sygnał pojawi się po przełamaniu wsparcia w okolicy 2100 pkt. To będzie oznaczać przecenę do wsparcia w rejonie 1800 pkt. W dalszej perspektywie, po przebiciu tego wsparcia, jeszcze niżej.

Rynek akcji w Niemczech


W ubiegłym tygodniu doszło do wzrostów. Rynek niemiecki był mocny. Czwartkowe maksimum osiągnięte zostało na poziomie 10742 pkt. Po nieudanej próbie rozbicia oporu w rejonie 10740 pkt. nastąpiło cofnięcie. Piątkowe minimum wypadło na poziomie 10666 pkt., zamknięcie po 10719 pkt. (wykres 3).

fot. mat. prasowe

Wykres 3. Kontrakty na indeks DAX

Zamknięcie po 10719 pkt.


W mojej ocenie próba przełamania silnej bariery w rejonie 10740-10800 pkt. nie uda się i dojdzie do realizacji zysków. Wsparcie znajduje się w rejonie 10635 pkt. oraz 10465 pkt.

Rynek akcji w Polsce (WIG20)


W poniedziałek doszło do spadku do 1712 pkt. Po nieudanej próbie przełamania wsparcia w rejonie 1700-1710 pkt. nastąpiło spore odbicie. Maksimum wypadło w piątek na poziomie 1760 pkt., zamknięcie po 1752 pkt. (wykres 4).

fot. mat. prasowe

Wykres 4. Kontrakty na indeks WIG20

Zamknięcie po 1752 pkt.


W krótkim terminie możliwy jest ruch w górę. Silny opór znajduje się w okolicy 1770 pkt. Po nieudanej próbie przełamania tej bariery oczekuję na realizację zysków. Poprawa sytuacji technicznej nastąpi po przebiciu bariery w okolicy 1770 pkt. W przeciwnym wypadku wciąż będzie istnieć ryzyko testowania tegorocznych minimów.

Eurodolar (EUR/USD)


W ubiegłym tygodniu doszło do dalszych spadków. W czwartek przebite zostało wsparcie w rejonie 1.0970 USD. W piątek osiągnięte zostało kilkutygodniowe minimum na poziomie 1.0860 USD, pod koniec dnia nastąpiło niewielkie odbicie, zamknięcie po 1.0880 USD (wykres 5).

fot. mat. prasowe

Wykres 5. Eurodolar w perspektywie ostatnich kilkunastu miesięcy

Zamknięcie po 1.0880 USD.


Przełamanie wsparcia w rejonie 1.0970 USD otworzyło drogę do spadków do kolejnego kluczowego wsparcia w okolicy 1.08 USD. Może ono zostać osiągnięte w ciągu kilku sesji. Potem możliwe jest korekcyjne odbicie. Może ono dotrzeć pod opór w okolice 1.0970 USD. Najprawdopodobniej odbicie będzie korekcyjne i w dalszej perspektywie możliwe są dalsze spadki. Przełamanie wsparcia w rejonie 1.08 USD będzie skutkować przeceną do kluczowego wsparcia w rejonie 1.0460-1.0520 USD.

Złoty (USD/PLN, EUR/PLN, CHF/PLN)


USD/PLN - W ciągu ostatniego tygodnia kurs dolara nadal rósł. Przełamany został opór w rejonie 3.92-3.93 PLN. Piątkowe maksimum wypadło na poziomie 3.9851 PLN, zamknięcie blisko szczytu po 3.9800 PLN (wykres 6).
Przebicie silnego oporu w rejonie 3.93-3.92 PLN otwiera drogę do wzrostów w rejon 4.00 PLN. Potem możliwa jest dłuższa wielosesyjna realizacja zysków.

Po przełamaniu bariery 4.00 PLN wygenerowany zostanie sygnał do ataku na tegoroczne maksimum (4.15 PLN). W długoterminowej wielomiesięcznej perspektywie oczekuję wzrostów w rejon 4.50 PLN.

fot. mat. prasowe

Wykres 6. Kurs dolara w relacji do złotego w perspektywie długoterminowej

Zamknięcie blisko szczytu po 3.9800 PLN.


EUR/PLN - W ubiegłym tygodniu doszło do niewielkich wzrostów. W piątek osiągnięty został szczyt na poziomie 4.3337 PLN, zamknięcie po 4.3303 PLN. W dłuższym terminie oczekuję na osłabienie złotego. Przełamanie oporu w rejonie 4.36-4.40 PLN otworzy drogę do wzrostów na kluczowy opór w rejonie 4.53-4.59 PLN (wykres 7).

fot. mat. prasowe

Wykres 7. Kurs euro w relacji do złotego w perspektywie długoterminowej

Przełamanie oporu w rejonie 4.36-4.40 PLN otworzy drogę do wzrostów na kluczowy opór w rejonie 4.53-4.59 PLN.


CHF/PLN - W ubiegłym tygodniu kurs franka ponownie wzrósł. Piątkowe maksimum wypadło na poziomie 4.0072 PLN, zamknięcie blisko szczytu po 4.0058 PLN. W długiej perspektywie oczekuję na osłabienie złotego. Pierwszy opór jest w okolicy 4.01 PLN, kolejny na 4.10 PLN.

Ropa


W środę po publikacji znacznie niższych od oczekiwań danych o zapasach ropy doszło od wzrostu. Przekroczony został szczyt z czerwca na poziomie 51.67 USD. Nowe tegoroczne maksimum wypadło na poziomie 51.91 USD. Szybko jednak doszło do zwrotu na południe. W piątek kurs kontraktów na ropę spadł do poziomu 50.23 USD. Po godzinie 15-tej nastąpiło odbicie, zamknięcie na poziomie 50.98 USD (wykres 8).

fot. mat. prasowe

Wykres 8. Kurs kontraktów na ropę w perspektywie długoterminowej

Zamknięcie na poziomie 50.98 USD.


Odbicie z piątkowego dna jest w mojej ocenie korekcyjne. Po nieudanej próbie przełamania oporu w rejonie 51.30-51.70 USD oczekuję na spadki. Kluczowe wsparcie jest w okolicy 48.80 USD. Obrona wsparcia skutkować będzie dalszymi wzrostami. W przeciwnym wypadku czeka nas poważniejszy ruch na południe.

Złoto


W ubiegłym tygodniu nastąpiło odbicie. W czwartek osiągnięte zostało maksimum na poziomie 1275.05 USD, po czym nastąpiła realizacja zysków. Piątkowe minimum wypadło na poziomie 1261.75 USD, zamknięcie na poziomie 1267.05 USD (wykres 9).

fot. mat. prasowe

Wykres 9. Kurs kontraktów na złoto w perspektywie długoterminowej

Zamknięcie na poziomie 1267.05 USD.


Odbicie z piątkowego dna jest w mojej ocenie korekcyjne. W dalszej kilkusesyjnej perspektywie oczekuję na powrót na październikowe minimum. Gdyby doszło do jego przełamania możliwe są spadki do wsparcia w okolicy 1205-1215 USD.

Po jego obronie oczekuję na silniejszy ruch w górę. Jeśli nie uda się pokonać bariery w okolicy 1305-1312 USD to możliwy jest kolejny ruch w dół. Rozbicie wsparcia w rejonie 1180-1205 USD przy mocnym dolarze może nawet doprowadzić do zejścia w rejon dna z w 2015 roku. Dopiero w dalszej wielomiesięcznej perspektywie zobaczymy powrót do szczytu z 2016 roku.

Wszystkie opinie i prognozy przedstawione w niniejszym opracowaniu są jedynie wyrazem opinii autorów w dniu publikacji.

oprac. : Globtrex.com NEWS Globtrex.com NEWS

Przeczytaj także

Skomentuj artykuł Opcja dostępna dla zalogowanych użytkowników - ZALOGUJ SIĘ / ZAREJESTRUJ SIĘ

Komentarze (0)

DODAJ SWÓJ KOMENTARZ

PARTNER DZIAŁU FINANSE:

7% na koncie dla firm. Sprawdź

Advertisement

Eksperci egospodarka.pl

1 1 1

Wpisz nazwę miasta, dla którego chcesz znaleźć bank.

Wzory dokumentów

Bezpłatne wzory dokumentów i formularzy.
Wyszukaj i pobierz za darmo: