Rynek kredytowy IV kw. 2012

Przeczytaj także: Rynek kredytowy III kw. 2012

Większość banków nie odczuła zmian popytu na kredyty ze strony przedsiębiorstw w III kwartale 2012 r. (zob. wykres 4). W ujęciu netto popyt nieznacznie się obniżył, najsilniej w przypadku kredytów krótkoterminowych dla dużych przedsiębiorstw (procent netto około -10%). Na koniec II kwartału 2012 r. ankietowane banki oczekiwały nieznacznego wzrostu popytu, w szczególności w segmencie kredytów dla małych i średnich przedsiębiorstw.
Niższy popyt na kredyty dla przedsiębiorstw wynikał przede wszystkim ze zmniejszonego zapotrzebowania na finansowanie fuzji i przejęć oraz finansowanie środków trwałych i inwestycji (procent netto odpowiednio około -65% i -58%, zob. wykres 5). Odsetek banków, które stwierdziły negatywny wpływ tych czynników na popyt był najwyższy od III kwartału 2009 r. Jednocześnie około 81% banków, które wymieniły zmniejszone zapotrzebowanie na finansowanie środków trwałych i inwestycji określiło wpływ tego czynnika na popyt jako znaczny.

Zdaniem banków wpływ na zmniejszenie popytu miały również zmiany zapotrzebowania na finansowanie zapasów i kapitału obrotowego oraz finansowanie związane z restrukturyzacją długu. W ujęciu netto obydwa czynniki wymienił zbliżony odsetek banków (procent netto około -40%), jednak w przypadku finansowania zapasów i kapitału obrotowego odpowiedzi były zróżnicowane (około jedna czwarta ogółu banków uznała, że czynnik ten spowodował wzrost popytu). Niemal jedna piąta banków wśród przyczyn niższego popytu wymieniła wykorzystanie alternatywnych źródeł finansowania, zaliczając do nich przede wszystkim środki własne przedsiębiorstw (procent netto około -65%) oraz emisje papierów dłużnych (procent netto około -24%).

W ocenie ankietowanych banków pozostałe czynniki nie miały istotnego wpływu na popyt na kredyty dla przedsiębiorstw.

Około jedna piąta banków deklaruje zaostrzenie polityki kredytowej dla przedsiębiorstw w IV kwartale 2012 r. (zob. wykres 1). Jednocześnie większość ogółu banków nie przewiduje zmian kryteriów i warunków kredytowych w nadchodzącym kwartale.

W IV kwartale 2012 r. banki spodziewają się wzrostu popytu na kredyty długoterminowe ze strony dużych przedsiębiorstw (procent netto około 14%, zob. wykres 4). Zdaniem banków popyt w pozostałych kategoriach kredytów dla przedsiębiorstw nie ulegnie istotnym zmianom.

Kredyty mieszkaniowe dla gospodarstw domowych

W ujęciu netto banki zaostrzyły kryteria udzielania kredytów mieszkaniowych w III kwartale 2012 r. (procent netto około -38%, zob. wykres 6). Jednocześnie ponad połowa ogółu banków nie dokonała zmian kryteriów kredytowych w tym okresie. Na koniec II kwartału 2012 r. banki oczekiwały zaostrzenia kryteriów kredytowych o mniejszej skali.
Zaostrzenie warunków udzielania kredytów mieszkaniowych dotyczyło przede wszystkim marż pobieranych od tego rodzaju kredytów. Na wzrost marż ogółem wskazało około 32% ankietowanych banków, przy czym ponad jedna trzecia z nich określiła dokonane zaostrzenie jako znaczne. Ponad jedna piąta banków podwyższyła marże na kredytach obarczonych wyższym ryzykiem, z czego ponad połowa zadeklarowała znaczną zmianę w tym zakresie. Około 13% banków zaostrzyło warunki kredytowe w zakresie wymaganego wkładu własnego. Niemal jedna trzecia banków wskazała na warunki nieuwzględnione w ankiecie, zaliczając do nich przede wszystkim podwyższenie progów dochodowych.