10-letnie obligacje Warszawy wyemitowane
2009-08-03 14:18
Przeczytaj także: Emisja obligacji sposobem na kryzys
Emisja miała charakter publiczny i była kierowana do inwestorów instytucjonalnych. Wśród nich były głównie otwarte fundusze emerytalne (64,6% emisji), ubezpieczyciele (25%), banki (8,7%) oraz fundusze inwestycyjne (1,7%). W najbliższym czasie obligacje zostaną wprowadzone do obrotu na rynku regulowanym. Z kolei środki pieniężne pozyskane w wyniku emisji, będą przeznaczone na finansowanie planowanego deficytu budżetu, w tym na realizację wydatków majątkowych.Zainteresowanie obligacjami ponad dwukrotnie przewyższyło planowaną kwotę emisji i zgłaszana wartość zakupu wyniosła 1 217,9 mln zł. Cechy i struktura obligacji są zbieżne z papierami rządowymi oraz emitowanymi przez inne miasta europejskie, co jest jedną z przyczyn tak dużego zainteresowania obligacjami. Ponadto, m.st. Warszawa posiada już doświadczenie w emisji obligacji na rynku międzynarodowym - w maju 2009 r. została przeprowadzona pierwsza emisja euroobligacji na łączną kwotę 200 mln euro. Dzięki ustanowieniu Programu emisyjnego oraz sukcesowi pierwszej emisji krajowej, Warszawa może stać się jednym z głównych aktorów polskiego rynku obligacji samorządowych.
Obligacje wyemitowane zostały w ramach Programu Emisji Obligacji ustanowionego w drodze umowy z Organizatorami 10 lipca 2009 r. na kwotę 4 mld zł. Zarówno dla Programu jak i dla pierwszej emisji w ramach Programu nadane zostały oceny ratingowe na poziomie AAA(pol), co jest najwyższą możliwą krajową oceną wiarygodności kredytowej. Zawarcie Umowy Programu stwarza jedynie ramy prawne dla pierwszej i przyszłych emisji, nie rodzi natomiast obowiązku emitowania obligacji. Dokonanie każdej kolejnej emisji musi być poprzedzone m.in. uchwałą Rady Miasta. Dokumentacja Programu i emisji została przygotowana zgodnie z najlepszymi standardami obowiązującymi na rynkach międzynarodowych, z uwzględnieniem zasad przyjętych na rynku krajowym
Organizatorami Programu i pierwszej emisji są: Bank Handlowy w Warszawie S.A., BRE Bank S.A., Bank Polskiej Spółdzielczości S.A. oraz oferującymi Dom Maklerski Banku Handlowego S.A., Dom Inwestycyjny BRE Banku S.A., Dom Maklerski Banku BPS S.A. Z kolei prowadzenie depozytu oraz rozliczanie transakcji zawieranych w obrocie obligacjami powierzono Krajowemu Depozytowi Papierów Wartościowych. Doradcą prawnym m.st. Warszawy była kancelaria JONAK a Organizatorów kancelaria Allen&Overy. Obligacje posiadają międzynarodowy numer ISIN PL0003200017.
oprac. : Regina Anam / eGospodarka.pl
Przeczytaj także
-
Obligacje korporacyjne w 2014
-
Emisja obligacji szansą hotelarstwa
-
Catalyst szansą deweloperów
-
Emisja obligacji niejedno ma imię
-
Catalyst: 2,5 miliarda odsetek do wypłaty
-
Catalyst: płynność ciągle niska
-
Firmy faktoringowe a rynek Catalyst
-
Rynek Catalyst X 2009 - VII 2010
-
Rynek obligacji Catalyst: warunki uczestnictwa