EUR/USD - możliwe wielosesyjne odbicie, blisko przesilenia na ropie

Przeczytaj także: Cisza przed burzą na rynkach finansowych w końcówce tygodnia

Dziś w kalendarzu:

02:45 (Chiny) - Indeks PMI dla usług, 08:00 (Wlk. Brytania) - Indeks cen nieruchomości Nationwide, 09:55 (Niemcy) - Indeks PMI dla usług, 10:00 (Strefa Euro) - Indeks PMI dla usług, 10:30 (Wlk. Brytania) - Indeks PMI dla usług, 11:00 (Strefa Euro) - Sprzedaż detaliczna styczeń, 14:30 (USA) - Wnioski o zasiłek dla bezrobotnych, 15:45 (USA) - Indeks PMI dla usług, 16:00 (USA) - Zamówienia na dobra trwałego użytku, Zamówienia w przemyśle, 16:00 (USA) - Indeks ISM dla usług.

Kalendarz ma charakter informacyjny, zawiera ważniejsze wybrane dane.

PROGNOZA:

Spadki z piątkowego szczytu ułożyły się w 5-falowy układ (1-2-3-4-5). Możliwe, że jest on zakończony. Silne wsparcie znajduje się w rejonie 1.0800-1.0820 USD. Nie sądzę aby doszło do jego przebicia. Eurodolar jest po sporym spadku. Po obronie wsparcia oczekuję na odreagowanie 3 tygodniowej fali spadków. Oczekuję na zniesienie fali spadkowej o 50%, co wypada w okolicy 1.11 USD (wykres 1). W dalszej perspektywie oczekuję kolejnej fali spadków. Dno z marca 2015 roku nie powinno zostać przebite, potem możliwe jest kolejne kilkumiesięczne odbicie.

EUR/PLN

Po przełamaniu wsparcia w rejonie 4.36 PLN otworzyła się droga do spadków do 4.29 PLN. Kurs spadł do poziomu 4.3144 PLN, obecnie euro jest notowane nieznacznie wyżej po 4.3170 PLN. Wsparcie w rejonie 4.29 PLN jest już niedaleko, tu można oczekiwać na trwalsze odbicie (wykres 2).

Złoto

Sytuacja w średnim terminie pozostaje bez zmian. Z dna na poziomie 1191.60 USD trwają wzrosty. Obecnie kontrakty na złoto są notowane po 1240.50 USD. W mojej ocenie z dna z 16-go lutego może się kształtować trójkąt końcowy (struktura wewnętrzna fal 1, 3 i 5-tej jest trójfalowa, zaś fala 4 schodzi poniżej szczytu fali 1-szej). W krótkim terminie możliwy jest atak na silny opór w rejonie 1247 USD w ramach fali 3-ciej. Potem czeka nas kilkusesyjna korekta. W dalszej perspektywie oczekuję ostatniego wzrostu i ataku na szczyt z początku lutego (1262.30 USD). Po zakończeniu fali piątej w postaci trójkąta końcowego oczekuję na przesilenie i poważniejszy i kilkutygodniowy ruch w dół korygujący wzrosty z dna na poziomie 1045 USD (wykres 3).

Ropa

Tydzień temu w poniedziałek do obrotu weszła nowa seria kontraktów terminowych, których wycena była wyższa o 2 dolary od poprzedniej serii. W związku z tym wsparcia i opory na wykresie poprzedniej serii należy podnieść o 2 dolary.

Wczoraj kurs ropy wzrósł do nowego szczytu na poziomie 35.14 USD (poprzedni szczyt 34.74 USD), po czym doszło do realizacji zysków. Obecnie ropa jest notowana po 34.70 USD (wykres 4).

PROGNOZA:

W krótkim terminie możliwe są już raczej niewielkie wzrosty. Przebicie ostatnich oporów może doprowadzić do wzrostu w okolice 36 USD. W dalszej perspektywie oczekuję na przesilenie i powrót na styczniowe lub lutowe minimum. Sygnał do większej wielosesyjnej przeceny pojawi się po przełamaniu wsparcia w rejonie 34.00 USD.

Długi termin: Do połowy roku powinniśmy zobaczyć spadki w ramach dużej 5-falowej struktury ze szczytu z czerwca 2015 roku. Target można szacować na 20 USD. W dalszej perspektywie oczekuję na długoterminowe przesilenie i wejście w korektę spadków ze szczytu z 2013 roku na poziomie 112 USD.

Wszystkie opinie i prognozy przedstawione w niniejszym opracowaniu są jedynie wyrazem opinii autorów w dniu publikacji.