Eurodolar – konsolidacja, możliwe odbicie na złocie

Przeczytaj także: Cisza przed burzą na rynkach finansowych w końcówce tygodnia

Dziś w kalendarzu: 08:00 (Niemcy) - indeks zaufania konsumentów GfK, kwiecień (8,5, prognoza 8,5, poprzednio 8,5), 09:30 (Szwecja) - Bilans handlu zagranicznego (SEK), luty (poprzednio 5,8 mld), 10:00 (Włochy) - Sprzedaż detaliczna s.a. (m/m), styczeń (poprzednio -0,3%), 12:00 (USA) - Wnioski o kredyt hipoteczny (poprzednio -1,2%), 13:30 (USA) - Zamówienia na dobra bez środków trans., wst. (m/m), luty (prognoza 0,3%, poprzednio 1,1%), Zamówienia na dobra trwałego użytku, wst. (prognoza 1,0%, poprzednio -1,0%), 14:45 (USA) - Indeks PMI dla usług, wst., marzec (prognoza 54,2, poprzednio 53,3), 15:30 (USA) - Tygodniowa zmiana zapasów ropy (poprzednio 5,9 mln brk), 16:45 (USA) - Wystąpienie szefa Fed z St. Louis (James Bullard), 22:45 (Nowa Zelandia) - Bilans handlu zagranicznego (NZD), luty (prognoza 600 mln, poprzednio 306 mln).

PROGNOZA: Z marcowego szczytu pojawiła się na razie spadkowa trójka (A-B-C) i sądzę, że na niej przecena może się skończyć (wykres 1). W krótkim terminie liczę na obronę wsparcia w rejonie 1.3750-1.3770 USD. Dziś pojawią ważne dane z USA (zamówienia na dobra trwałe), mogą one dostarczyć impulsu dla eurodolara. Przebicie oporu w rejonie 1.3860 USD otworzy drogę do powrotu na ostatni szczyt (1.3966 USD). Silny opór znajduje się w okolicy 1.3930 USD. Próba trwałego przełamania marcowego szczytu nie powinna się udać. W rezultacie możliwy powrót na dołek z poprzedniego tygodnia.

PROGNOZA (długi termin): Wsparcie w rejonie 1.3760 USD zostało obronione. W krótkim kilkusesyjnym terminie możliwy powrót na marcowy szczyt a potem ponowny spadek w rejon 1.3760 USD. Spadki z marcowego szczytu mogą przyjąć postać korekty płaskiej (wykres 2). W dalszej perspektywie po obronie wsparcia w rejonie 1.3760 USD możliwy byłby powrót na marcowy szczyt (1.3966 USD) a dalej na przekroczenie oporu w rejonie 1.40 USD.

USD/PLN W poniedziałek kurs dolara spadł do 3.0263 PLN, we wtorek do 3.0236 PLN, zaś dziś rano do 3.0211 PLN. Obecnie dolar jest notowany po 3.0225 PLN (wykres 3). PROGNOZA: W krótkim terminie możliwy jest niewielki ruch w dół (wzrosty eurodolara) do wsparcia w rejonie 3.00 PLN. Potem po obronie wsparcia w kilkusesyjnej perspektywie oczekuję na odbicie w rejon 3.06-3.07 PLN. W dłuższej perspektywie możliwa jest konsolidacja w rejonie 3.00-3.08 PLN.

Kontrakty CFD na złoto Z piątkowego szczytu (1343 USD) doszło do spadków. W poniedziałek osiągnięte zostało kilkutygodniowe minimum na poziomie 1308.60 USD. We wtorek doszło do odbicia do 1317.90 USD, zamknięcie po 1311.20 USD. Obecnie kontrakty są notowane po 1316.80 USD. PROGNOZA: W krótkim terminie oczekuję na wybicie w górę z kilkudziesięciogodzinnej fazy konsolidacji. To otworzy drogę do kolejnego kluczowego oporu w rejonie 1322-1323 USD. Przebicie tej bariery może doprowadzić w ciągu kilku sesji do powrotu na czwartkowy szczyt (wykres 4). Silny opór znajduje się w rejonie 1350-1353 USD. W dalszej perspektywie możliwy kolejny ruch w dół. Wsparcie znajduje się w rejonie 1290-1300 USD. Spadki mogą przyjąć postać korekcyjnej trójki (a-b-c). W kilkutygodniowej perspektywie możliwy wzrost do silnego oporu w rejonie 1420-1433 USD.

Kontrakty CFD na ropę We wtorek po południu doszło do gwałtownego spadku do 98.82 USD, bardzo szybko doszło do powrotu na dzienny szczyt na poziomie 100.22 USD. Po godzinie 16-tej kurs ropy zaczął spadać. Zamknięcie wypadło nisko na poziomie 99.24 USD. Dziś doszło do odbicia do 99.53 USD, obecnie ropa jest notowana po 99.47 USD (wykres 5).

PROGNOZA: Z tegorocznego szczytu widoczna jest spadkowa trójka. Blisko 2-tygodniowe odbicie może być falą czwartą. Na razie jednak podaży nie udało się doprowadzić do przełamania wsparcia w rejonie 99.00-99.25 USD. W krótkim terminie możliwy jest odbicie. Być może później zobaczymy wybicie w dół z kilkusesyjnej fazy konsolidacji.

Wszystkie opinie i prognozy przedstawione w niniejszym opracowaniu są jedynie wyrazem opinii autorów w dniu publikacji.