Eurodolar – wybicie w dół z konsolidacji, złoto w dół

Przeczytaj także: Dobre dane wsparły dolara i indeksy giełdowe

Dziś w kalendarzu: 03:30 (Australia) - Inflacja PPI (r/r), II kw. (1,2%, prognoza 1,6%, poprzednio 1,6%), 08:00 (Wlk. Brytania) - Indeks cen nieruchomości Nationwide (m/m), lipiec (0,8%, prognoza 0,4%, poprzednio 0,3%), 09:30 (Szwajcaria) - Indeks PMI dla przemysłu, lipiec (prognoza 52,5, poprzednio 51,9), 14:30 (USA) - Stopa bezrobocia, lipiec (prognoza 7,5%, poprzednio 7,6%), Zmiana zatrudnienia w sektorze pozarolniczym, lipiec (prognoza 184 tys., poprzednio 195 tys.), Zmiana zatrudnienia w sektorze prywatnym, lipiec (prognoza 189 tys., poprzednio 202 tys.), Dochody Amerykanów (m/m), czerwiec (prognoza 0,4%, poprzednio 0,5%), PCE core (prognoza 0,1%, poprzednio 0,1%), Wydatki Amerykanów (prognoza 0,5%, poprzednio 0,3%), 16:00 (USA) - Zamówienia na dobra bez środków trans., fin. (m/m), czerwiec (prognoza 0%, poprzednio 1,0%), Zamówienia na dobra trwałego użytku (prognoza 4,2%, poprzednio 5,2%), Zamówienia w przemyśle (prognoza 2,2%, poprzednio 2,1%).

PROGNOZA: Wczoraj doszło do wybicia z kilkusesyjnej konsolidacji. Na razie osiągnięte zostało wsparcie w rejonie 1.3160-1.3180 USD. Najbliższe godziny mogą przynieść odreagowanie ostatnich spadków. Silny opór znajduje się w rejonie 1.3240-1.3245 USD. W dalszej perspektywie oczekuję kolejnej fali spadków i ataku na ważne wsparcie w rejonie 1.3165 USD (wykres 1). Rozbicie tego wsparcia powinno otworzyć drogę do dalszej przeceny eurodolara. Dziś o godzinie 14:30 pojawią się ważne dane z rynku pracy w USA.

PROGNOZA (długi termin): Po silnym odbiciu z lipcowego dołka, na przełamanie wsparcia w rejonie 1.2750-1.2775 USD będziemy musieli poczekać kilka tygodni. Pierwszym elementem tej prognozy jest zakończenie odbicia z lipcowego dna. Sygnał pojawi się po przebiciu wsparcia w rejonie 1.3165 USD (wykres 2). W dalszej kilkutygodniowej perspektywie oczekuję powrotu na tegoroczne minima.

USD/PLN – W czwartek kurs dolara wzrósł do poziomu 3.2285 PLN, zamknięcie po 3.2177 PLN. Dziś rano dolar był notowany po 3.2218 PLN. PROGNOZA: Po obronie wsparcia w postaci linii poprowadzonej przez dna z ostatnich kilku miesięcy (wykres 3) rozpoczęło się w mojej ocenie trwalsze odbicie. Po przesileniu na eurodolarze powinniśmy w ciągu kilku tygodni zobaczyć wzrosty w rejon lipcowego szczytu (3.38 PLN) i sądzę, że jeszcze nieco wyżej.

EUR/PLN – W czwartek kurs euro wzrósł do 4.2620 PLN, zamknięcie po 4.2530 PLN. Dziś rano euro było notowane po 4.2565 PLN. PROGNOZA: W krótkim terminie możliwe jest korekcyjne cofnięcie. Po jego zakończeniu oczekuję na dalsze wzrosty. Przełamanie oporu w rejonie 4.27 PLN otworzy drogę do tegorocznego szczytu (wykres 4).

Kontrakty CFD na złoto – Po kilku sesjach konsolidacji doszło do wybicia w dół. Lokalne minimum wypadło dziś rano na poziomie 1283 USD, obecnie złoto jest notowane po 1290 USD (wykres 5).

PROGNOZA: W krótkim terminie (kilkanaście godzin) możliwe jest korekcyjne odbicie. Silny opór znajduje się w rejonie 1311 USD. Nie powinno dojść do jego przełamania. Odbicie może się zakończyć na niższym poziomie w rejonie 1300 USD. W dalszej perspektywie oczekuję na kolejną falę spadków. Z majowego szczytu widoczna jest duża spadkowa 3-falowa struktura. W dalszej kilkutygodniowej perspektywie oczekuję nowych minimów w ramach fali piątej.

Kontrakty CFD na ropę – Prawie dwa tygodnie temu w piątek doszło do przesilenia. Z kilkunastomiesięcznego szczytu na poziomie 108.92 USD doszło do spadku do 103.89 USD, we wtorek rozpoczęło się silne i dynamiczne odbicie. Dziś w nocy osiągnięte zostało maksimum na poziomie 108.75 USD. Obecnie ropa jest notowana po 107.80 USD (wykres 6).

PROGNOZA: W krótkim terminie możliwe jest korekcyjne odbicie. Być może nawet dojdzie do spadku w rejon wtorkowego dna. W dalszej perspektywie oczekuję na kolejną falę wzrostów. Target oceniam na rejon 115 USD za baryłkę (wykres 6).

Wszystkie opinie i prognozy przedstawione w niniejszym opracowaniu są jedynie wyrazem opinii autorów w dniu publikacji.