eGospodarka.pl

eGospodarka.plFinanseArtykułyPorady finansowe › Strategia Fabera - przegląd portfela

Strategia Fabera - przegląd portfela

2018-02-15 00:45

Strategia Fabera - przegląd portfela

Inwestor © weerayut - Fotolia.com

W dzisiejszym artykule będzie krótko i na temat o strategii Fabera. Jest to długoterminowa strategia wykorzystująca najprostsze narzędzia analizy technicznej jakimi są średnie kroczące (a właściwie jedna średnia krocząca).

Trochę historii


Bazując na testach historycznych oraz inwestycjach w realnym portfelu odkryłem, że strategia ta mimo swojej prostoty potrafi generować bardzo silne sygnały kupna. Silne = generujące bardzo wysokie stopy zwrotu. Jak się bowiem okazuje strategia generując sygnał raz w miesiącu, potrafi tym samym otworzyć pozycję na wiele miesięcy czy też nawet lat! Przykładami można sypać z rękawa:
  • CD Projekt:
    •  01.05.1996 – 31.10.1997 +194%
    • 01.05.1999 – 29.09.2000 +205%
    •  01.07.2010 – 31.08.2011 +249%
    •  01.04.2016 – obecnie +315%
  • Forte:
    •  01.02.2003 – 30.11.2004 +237%
    •  01.02.2012 – 31.08.2015 +476%
  • Paged:
    •  01.06.2003 – 29.10.2004 +377%
    •  01.12.2005 - 30.11.2007 +784%
  • Vistula:
    •  01.06.2003 – 31.05.2005 +771%
    •  01.08.2005 - 30.11.2007 +282%
    •  31.08.2017 – obecnie +38%

Stopy zwrotu zapewne robią wrażenie na niejednym inwestorze. Warto też zwrócić uwagę, że pozycje zostały otwierane w czasie hossy na danej spółce, w całym sektorze czy też na szerokim rynku. Strategia Fabera jest zatem bardzo pomocna w czasie, gdy na rynku rozpoczyna się hossa, a my wśród wyselekcjonowanych, dobrych fundamentalnie spółek, chcemy podłączyć się do trendu.

fot. weerayut - Fotolia.com

Inwestor

Strategia Fabera jest bardzo pomocna w czasie, gdy na rynku rozpoczyna się hossa, a my wśród wyselekcjonowanych, dobrych fundamentalnie spółek, chcemy podłączyć się do trendu.


Portfel Fabera


Od pewnego czasu udostępniam możliwość subskrypcji strategii na moim blogu. W ramach subskrypcji użytkownicy otrzymują comiesięczne sygnały kupna/sprzedaży na wszystkich spółkach z rynku głównego oraz na najbardziej płynnych spółkach z NewConnect.

Równolegle od momentu udostępnienia subskrypcji prowadzę portfel, który bazuje na strategii Fabera uwzględniając przy tym płynność spółek oraz ich sytuację fundamentalną. Nie mogę niestety opublikować nazw spółek znajdujących się w portfelu z tego względu, że użytkownicy korzystający z subskrypcji byliby wówczas pokrzywdzeni. Przedstawiam jednak wyniki procentowe poszczególnych składowych portfela:
  1. -1,03%
  2. 29,58%
  3. 37,74%
  4. 14,25%
  5. 14,29%
  6. 1,49%
  7. 10,58%
  8. 10,19%
  9. 14,10%
  10. 4,11%
  11. 0,43%
  12. 11,11%
  13. -12,25%
  14. -5,43%

średnia 9,23%

Wynik na pierwszy widok nie jest może oszałamiający, ale warto dodać tutaj jedną istotną informację: najdłuższa inwestycja w portfelu (nr 1) znajduje się w nim od 6,5 miesiąca. Większość spółek w portfelu znajduje się przez okres nie dłuższy niż 5 miesięcy. Średnia stopa zwrotu na portfelu w niecałe pół roku ponad 9% robi już wrażenie (w porównaniu do lokaty, która może dać nam taką stopę zwrotu po ok. 4-5 latach).

Tyle tytułem podsumowania portfela. Mam nadzieję, że wielu inwestorów, szczególnie początkujących, pochyli się nad tematem strategii Fabera. Jak bowiem wynika z historii i ostatnich wyników na prowadzonym przeze mnie portfelu – pozwala ona na uzyskanie przyzwoitych stóp zwrotu.

Krzysztof Strauchmann,

oprac. : eGospodarka.pl

Zobacz także


Oceń

0 0

Podziel się

Poleć na Wykopie Poleć w Google+

Poleć artykuł znajomemu Wydrukuj

Skomentuj artykuł Opcja dostępna dla zalogowanych użytkowników - ZALOGUJ SIĘ / ZAREJESTRUJ SIĘ

Komentarze (0)

DODAJ SWÓJ KOMENTARZ

Eksperci egospodarka.pl

1 1 1

Wpisz nazwę miasta, dla którego chcesz znaleźć bank.

Wzory dokumentów

Bezpłatne wzory dokumentów i formularzy.
Wyszukaj i pobierz za darmo:

Ok, rozumiem Strona wykorzystuje pliki cookies w celu prawidłowego jej działania oraz korzystania z narzędzi analitycznych, reklamowych, marketingowych i społecznościowych. Szczegóły znajdują się w Polityce Prywatności. Dalsze korzystanie ze strony oznacza, że zgadzasz się na ich użycie. Jeśli nie chcesz, aby pliki cookies były zapisywane w pamięci Twojego urządzenia, możesz to zmienić za pomocą ustawień przeglądarki.